Fntech châu Á bước vào giai đoạn đổi mới nhanh chóng

Khi Covid-19 xuất hiện lần đầu tiên cách đây một năm, các nhà khởi nghiệp và các nhà đầu tư giai đoạn đầu đã tạm dừng một thời gian ngắn để đánh giá tác động của của đại dịch đối với sự đổi mới fintech. Tuy nhiên, thay vì đe dọa các mô hình kinh doanh tài chính mới, đại dịch đã mang lại tương lai phía trước, đẩy nhanh những thay đổi đáng kể đối với hành vi của khách hàng và cấu trúc lại ngành trên toàn thị trường châu Á. 

Những gì trước đây được kỳ vọng sẽ diễn ra trong nhiều năm nay đã được hoàn thành trong nhiều tháng. Và với dữ liệu mới cho thấy số tiền tài trợ cho các công ty fintech đã đạt mức cao kỷ lục trong quý đầu tiên của năm 2021, điều này chứng tỏ rằng chúng ta đang bước vào giai đoạn tăng tốc cho sự đổi mới trong lĩnh vực tài chính.

Đầu tư vào fintech đã chậm lại trong giai đoạn đầu của đại dịch nhưng đã tăng lên vào cuối năm ngoái và tăng trở lại trong ba tháng đầu năm 2021. Theo CB Insights, các công ty fintech trên toàn cầu đã huy động được gần 23 tỷ USD tài trợ trong quý đầu tiên năm 2021 - hơn một nửa tổng số vốn mà họ thu hút được vào năm 2020. Các công ty fintech châu Á đã thu hút 3,7 tỷ USD trong quý đầu tiên, tăng từ 1,9 tỷ USD trong ba tháng cuối năm 2020.

Tài Chính Nhúng (Embedded finance - được biết đến là cách đưa ra những sản phẩm tài chính trên nền tảng hiện tại của họ hay tích hợp các dịch vụ tài chính bán lẻ truyền thống vào các nền tảng mà hàng triệu người sử dụng hàng ngày), đã tăng trưởng mạnh trong thời kỳ đại dịch. Các nhà khởi nghiệp và các nhà đầu tư giai đoạn đầu đã nỗ lực gấp đôi trong lĩnh vực này và theo đánh giá của hàng loạt tin tức gần đây - các nhà đầu tư giai đoạn sau và thị trường chứng khoán đại chúng đều đã chú ý đến.

Có ba thành phần quan trọng đối với tài chính nhúng. Đầu tiên liên quan đến việc các nền tảng có liên quan và hữu ích đối với cuộc sống hàng ngày của mọi người trong đại dịch: nền tảng thương mại điện tử cung cấp hàng hóa, mạng lưới chuỗi cung ứng nông sản liên kết cổng trang trại và các nền tảng truyền thông xã hội giúp mọi người kết nối.

Các nền tảng như thế này tích hợp với các khoản thanh toán kỹ thuật số. Họ có số lượng người dùng đang tăng lên nhanh chóng, tạo ra sự tin tưởng với người dùng và được tương tác mạnh mẽ. Quan trọng hơn, họ cũng tạo ra dữ liệu độc quyền và thông tin chi tiết về nhu cầu và hành vi của người dùng, cho phép họ mở rộng sang các dịch vụ tài chính khác ngoài thanh toán.

Khi Grab công bố kế hoạch ra mắt công chúng thông qua việc sáp nhập với Altimeter Growth, một công ty mua lại có mục đích đặc biệt (SPAC) được niêm yết trên sàn Nasdaq, họ đã nhấn mạnh các kế hoạch tài chính tích hợp của mình là một trong ba lĩnh vực ưu tiên và là cơ hội thúc đẩy tăng trưởng. Vụ sáp nhập trị giá gần 40 tỷ USD, là thỏa thuận SPAC lớn nhất cho đến nay và sẽ là đợt chào bán cổ phần lớn nhất từ ​​trước đến nay của một công ty Đông Nam Á.

Thỏa thuận đã thu hút hơn 4 tỷ USD tài trợ mới từ các nhà đầu tư lớn như BlackRock và T. Rowe Price cũng như các nhà đầu tư thuộc nhà nước như Temasek của Singapore, Mubadala từ Các Tiểu vương quốc Ả Rập Thống nhất và Permodalan Nasional Berhad của Malaysia.

Thành phần thứ hai của tài chính nhúng là các sản phẩm bổ trợ tận dụng mức độ tương tác cao của các nền tảng phổ biến này, dữ liệu giao dịch thanh toán và các thông tin chi tiết khác về khách hàng. Với những điều này, các nền tảng có thể cung cấp một tập hợp các dịch vụ tài chính rộng rãi hơn, phù hợp hơn và có mức giá rẻ hơn so với những ngân hàng truyền thống, đặc biệt là ở mảng tín dụng và bảo hiểm. 

Ví dụ dễ thấy nhất hiện nay là dịch vụ mua trước trả sau trong thương mại điện tử, thường được hỗ trợ bởi các nhà bán hàng trực tuyến muốn kích cầu người dùng. Dựa trên sự tăng trưởng mạnh mẽ trong 12 tháng qua, Giám đốc điều hành của AfterPay (công ty công nghệ tài chính) của Úc đã công khai dự tính niêm yết trên thị trường chứng khoán Mỹ sau một động thái tương tự của đối thủ cạnh tranh từ Mỹ Affirm vào tháng 1. 

Thành phần thứ ba của tài chính nhúng là cơ sở hạ tầng dựa trên giao diện lập trình ứng dụng mới. Trên khắp các thị trường mới nổi, các công ty khởi nghiệp như Brick ở Indonesia hay M2P Solutions ở Ấn Độ đang gấp rút tìm cách tham gia vào công nghệ tài chính hàng đầu như Plaid (công ty dịch vụ tài chính có trụ sở tại San Francisco, California)

Bị áp lực bởi đại dịch và các đợt đóng cửa, tài chính nhúng đang thay đổi cấu trúc của tài chính bán lẻ truyền thống. Do cơ sở người dùng lớn, mức độ tương tác mạnh mẽ của khách hàng và các nguồn dữ liệu mới mang lại dịch vụ tài chính cho nhiều khách hàng hơn, cung cấp dịch vụ tốt hơn với chi phí thấp hơn so với các ngân hàng truyền thống.

Điều này đặc biệt đúng đối với Đông Nam Á, nơi có thu nhập bình quân đầu người và tỷ lệ sử dụng Internet trên thiết bị di động cao hơn so với các thị trường mới nổi khác. Bằng cách tận dụng ba yếu tố này của tài chính nhúng, các doanh nhân, nhà đầu tư, các đối tác ngân hàng và các cơ quan quản lý ở châu Á có cơ hội tạo ra một hệ thống tài chính công bằng và bao trùm hơn khi khu vực này bắt đầu phục hồi sau đại dịch.

Bảo Bảo (Theo Nikkei Asia)