JD Logistics thu hút sự quan tâm từ các nhà đầu tư Hồng Kông với đợt IPO đầy ấn tượng

JD Logistics đã thu hút sự quan tâm mạnh mẽ từ các nhà đầu tư. Cổ phiếu trong đơn vị hậu cần của JD.com - gã khổng lồ về thương mại điện tử Trung Quốc đã giao dịch ở mức 46,35 đô la Hồng Kông trong phiên giao dịch sớm và tăng cao tới 47,75 đô la Hồng Kông. Cổ phiếu mở cửa ở mức 46,05 đô la Hồng Kông so với giá phát hành là 40,36 đô la Hồng Kông.

Đợt phát hành cổ phiếu lần đầu ra công chúng đã huy động được 3,16 tỷ USD, trở thành đợt IPO lớn thứ hai của Hồng Kông cho đến nay trong năm nay.

Thị trường niêm yết mới của Hồng Kông đã có dấu hiệu hạ nhiệt sau khởi đầu thuận lời trước đó vào đầu năm nay, các đợt chào bán kể từ tháng 3 trở đi đã phải vật lộn để tạo ra nhu cầu lớn như các đợt diễn ra trước tháng 3. Tính đến nay, gần 25 tỷ USD đã được huy động, gấp 8 lần tổng số IPO vào thời điểm này trong  năm 2020.

Việc ra mắt của JD Logistics sẽ củng cố niềm hy vọng cho các công ty công nghệ Trung Quốc khác chuẩn bị niêm yết tại Hồng Kông, bao gồm cả lãnh đạo gọi xe Didi Chuxing và đơn vị phát triển game Cloud Village của nhà phát triển game NetEase. Các công ty niêm yết tại Hoa Kỳ bao gồm Vipshop và Tencent Music Entertainment. 

Mặc dù lãi suất đăng ký cao, JD Logistics định giá cổ phiếu của mình gần với mức thấp nhất trong phạm vi thị trường của họ. Công ty nhận thức được mối quan tâm của nhà đầu tư về lĩnh vực vốn có các đối thủ cạnh tranh thua lỗ, đã quyết định giữ kỳ vọng định giá của mình trong tầm kiểm soát.

12 trong số 17 công ty đã niêm yết trên sàn giao dịch Hồng Kông kể từ ngày 1 tháng 3 đang giao dịch dưới giá phát hành của họ.

Giá phát hành của JD Logistics mang lại cho công ty mức định giá 31,6 tỷ USD, so với kỳ vọng trước IPO là khoảng 40 tỷ USD. Đợt chào bán đã thu hút Quỹ Tầm nhìn SoftBank, quỹ chính phủ Singapore Temasek và năm người khác là các nhà đầu tư nền tảng.

Ở diễn biến khác, China Eastern Airlines đang tiến gần hơn đến việc niêm yết công ty con hậu cần của mình trên Sàn giao dịch Chứng khoán Thượng Hải. 

Theo bản báo cáo của hãng, lợi nhuận ròng của Eastern Air Logistics đã tăng gấp ba lần trong năm ngoái từ năm 2019 lên 2,36 tỷ nhân dân tệ khi doanh thu tăng 34% lên 15,11 tỷ nhân dân tệ. Tiền thu được từ đợt chào bán sẽ được sử dụng để xây dựng và nâng cấp cơ sở hạ tầng, bao gồm cả một trung tâm hậu cần vận tải hàng không toàn diện mới tại Sân bay Quốc tế Phố Đông ở Thượng Hải.

Kết quả của đợt IPO có khả năng ảnh hưởng đến kế hoạch của các đối thủ để tiến hành các hoạt động phụ trách hậu cần của riêng họ. China Eastern đã thu hút các nhà đầu tư bên ngoài bao gồm tập đoàn vận tải nhà nước Cosco Group và công ty mẹ của Lenovo là Legend Holdings trong quá trình tái cấu trúc đơn vị hậu cần trước đó. Cổ phần của Legend sẽ giảm xuống còn 18,1% sau khi IPO.

JD Logistics đã huy động được 4,5 tỷ đô la vào tháng 6 năm ngoái. JD Health - nền tảng y tế trực tuyến của JD.com cũng đã huy động được 3,9 tỷ đô la trong đợt IPO vào tháng 12.

JD Logistics bắt đầu hoạt động vào năm 2007 với tư cách là đơn vị hậu cần nội bộ của JD.com. Theo bản cáo bạch IPO, tỷ trọng doanh thu của JD Logistics đến từ công ty mẹ của nó đã giảm xuống 53,8% vào năm 2020 từ 70,1% vào năm 2018.

JD Logistics dự kiến ​​lỗ ròng cao hơn vào năm 2021 do thay đổi kế toán, chi phí tăng và tỷ suất lợi nhuận gộp giảm, Khoản lỗ ròng của công ty đã tăng lên 4 tỷ nhân dân tệ vào năm 2020 từ 2,2 tỷ nhân dân tệ một năm trước đó.

Công ty có kế hoạch sử dụng tiền thu được từ đợt IPO để nâng cấp và mở rộng mạng lưới cũng như phát triển công nghệ của mình.

Lyly