Ảnh minh họa
Trình cổ đông hàng loạt phương án tăng vốn
Ngày 18/9/2018, Hội đồng quản trị (HĐQT) Công ty Cổ phần Chứng khoán TP. Hồ Chí Minh – HSC (Mã CK: HCM) đã thông qua tờ trình lấy ý kiến cổ đông bằng văn bản. Nội dung bao gồm một số phương án Phát hành cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu và Phát hành cổ phiếu theo chương trình lựa chọn cho người lao động trong công ty năm 2018 (ESOP 2018).
Đối với phương án phát hành cổ phiếu để tăng vốn cổ phần từ nguồn vốn chủ sở hữu (cổ phiếu thưởng), HCM dự kiến phát hành 86,37 triệu cổ phiếu (tương đương với 863,7 tỷ đồng theo mệnh giá 10.000 đồng/cổ phiếu), tỷ lệ phát hành là 3:2 (cổ đông sở hữu 3 cổ phiếu hiện hữu tại ngày đăng ký cuối cùng để phát hành sẽ nhận được hai 2 cổ phần phát hành thêm).
Số cổ phiếu phát hành thêm không bị hạn chế chuyển nhượng. Nguồn vốn phát hành từ lợi nhuận chưa phân phối (533,35 tỷ đồng) và thặng dư vốn cổ phần (330,34 tỷ đồng) căn cứ vào Báo cáo tài chính kiểm toán gần nhất.
Đối với phương án chào bán cho cổ đông hiện hữu, HCM cũng trình kế hoạch phát hành 86,37 triệu cổ phiếu với mức giá chào bán dự kiến là 14.000 đồng/cổ phiếu.
Mức giá này được ban lãnh đạo công ty căn cứ vào chiến lược phát triển, nhu cầu tăng vốn điều lệ, khuyến khích cổ đông gắn bó và đóng góp cho sự phát triển của HCM nên được để thấp hơn giá trị sổ sách 38,2% và giá trị thị trường bình quân 60 phiên gần nhất 75,99%.
Số tiền dự kiến thu về được từ đợt chào bán này là 1.209 tỷ đồng, sẽ được dùng để bổ sung cho hoạt động cho vay giao dịch ký quỹ là 400 tỷ đồng, bảo lãnh phát hành chứng khoán là 600 tỷ đồng và bổ sung vốn tự doanh là 209 tỷ đồng.
Đối với phương án phát hành cổ phiếu ESOP năm 2018, HCM dự kiến phát hành 6,47 triệu cổ phần cho cán bộ quản lý của công ty, với mức giá chào bán là 14.000 đồng/cổ phần. Nguồn vốn phát hành từ Quỹ khen thưởng phúc lợi của công ty đến ngày 30/6/2018 (34 tỷ đồng) và số tiền đóng góp của nhân viên (56,6 tỷ đồng). Số tiền thu được từ đợt phát hành sẽ được sử dụng để bổ sung vốn cho hoạt động tự doanh.
Như vậy, nếu thực hiện phát hành thành công theo các phương án trên, HCM sẽ phát hành được 179,23 triệu cổ phiếu, nâng mức vốn điều lệ từ 1.297 tỷ đồng lên mức hơn 2.563 tỷ đồng. Trong đó, 400 tỷ đồng bổ sung hoạt động cho vay ký quỹ (margin), 600 tỷ đồng cho hoạt động bảo lãnh phát hành chứng khoán, 265,85 tỷ đồng cho hoạt động tự doanh.
Thời gian dự kiến là trong năm 2018 hoặc Quý 1/2019 sau khi có chấp thuận của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước (UBCKNN).
Tìm đường tăng vốn nghìn tỷ
Chưa có vị thế giống như các công ty chứng khoán thuộc “top” đầu thị trường, một số công ty chứng khoán có quy mô vốn nhỏ hơn cũng không giấu tham vọng cạnh tranh khi thực hiện những đợt tăng vốn hướng tới quy mô nghìn tỷ đồng, song quá trình thực hiện thực tế cho kết quả chưa được như kế hoạch hoặc phải tiến hành thay đổi phương án mới.
Ngày 21/9/2018, cuộc họp ĐHĐCĐ bất thường lần 2 năm 2018 của Công ty cổ phần chứng khoán Toàn Cầu (Vina Global) đã thông qua phương án phát hành tăng vốn điều lệ mới.
Theo đó, ĐHĐCĐ đã thông qua việc hủy bỏ toàn bộ phương án phát hành tăng vốn và các tài liệu liên quan đến phương án phát hành tăng vốn điều lệ Vina Global lên 1.000 tỷ đồng đã được ĐHĐCĐ bất thường lần 1 thông qua ngày 2/8/2018.
Thay vào đó, ĐHĐCĐ Vina Global thông qua phương án thay thế bằng hành thức chào bán riêng lẻ 30,4 triệu cổ phiếu, với giá bán bằng mệnh giá (10.000 đồng/cổ phiếu). Vốn điều lệ của Vina Global dự kiến tăng từ 35 tỷ đồng lên mức 339 tỷ đồng.
Số vốn tăng thêm sẽ được dùng để bổ sung vốn lưu động cho hoạt động kinh doanh, hoạt động cho vay giao dịch ký quỹ chứng khoán, bổ sung nghiệp vụ tự doanh và nghiệp vụ bảo lãnh phát hành chứng khoán.
Danh sách chào bán gồm 20 nhà đầu tư cá nhân (tỷ lệ nắm giữ từ 4,13% - 5,00%/nhà đâùu tư). Số cổ phần chào bán riêng lẻ sẽ bị hạn chế chuyển nhượng trong vòng 1 năm.
Cũng với mục tiêu tăng vốn điều lệ lên hơn 1.000 tỷ đồng, Công ty cổ phần Chứng khoán Artex (Mã CK: ART) đã thực hiện đợt chào bán riêng lẻ cho cổ đông hiện hữu từ ngày 27/7 – 17/9/2018. Theo đó, ART dự kiến phát hành thêm 108,67 triệu cổ phiếu tương đương vơí1.086,75 tỷ đồng (theo mệnh giá 10.000 đồng/cổ phiếu).
Tuy nhiên, khi kết thúc đợt chào bán, ART chỉ phân phối được 59,66 triệu cổ phiếu (chiếm chiếm 54,9% số lượng cổ phiếu chào bán) cho 59 cổ đông, thu về được 596,6 tỷ đồng.
Số cổ phiếu không phân phối hết và cổ phiếu lẻ phát sinh sẽ bị hủy. Đợt phát hành này cũng giúp cho quy mô vốn của ART tăng lên mức hơn 969 tỷ đồng.
Ngoài ra, ART còn thực hiện chuyển sàn niêm yết từ Upcom sang HNX (thuộc Sở Giao dịch chứng khoán Hà Nội). Ngày giao dịch đầu tiên là 28/9/2018 với mức giá tham chiếu là 8.100 đồng/cổ phiếu.
Hoạt động tăng vốn để bổ sung nguồn tài chính cho hoạt động kinh doanh của các công ty chứng khoán cho thấy tiềm năng phát triển của thị trường chứng khoán Việt Nam trong thời gian tới. Bên cạnh việc bổ sung nguồn vốn, các công ty chứng khoán cũng đang nỗ lực nâng cao chất lượng phục vụ, hoạt động chuyên nghiệp hơn.
Phạm Duy
